Alternativ trading dictionary

BREAK DOWN DOWN Option. Options är extremt mångsidiga värdepapper. Traders använder alternativ för att spekulera, vilket är en relativt riskabel övning, medan hedgers använder alternativ för att minska risken för att inneha en tillgång. När det gäller spekulation har alternativköpare och författare motstridiga åsikter om utsikterna på Utförandet av en underliggande säkerhet. Call Option. Call alternativ ger möjlighet att köpa till ett visst pris, så köparen vill att beståndet ska gå upp Omvänt måste optionsförfattaren tillhandahålla de underliggande aktierna i händelse av att aktiemarknaden Priset överstiger strejken på grund av avtalsförpliktelsen En optionsskrivare som säljer ett köpoption tror att det underliggande aktiekurset kommer att sjunka i förhållande till optionspriset under optionens löptid, vilket är hur han kommer att skörda maximalt vinst. Detta är exakt motsatsen av köpoptionen Köparen tror att det underliggande lageret kommer att stiga om detta händer kan köparen förvärva beståndet för en Lägre pris och sedan sälja det till vinst Om emellertid det underliggande lagret inte stänger över aktiekursen vid utgångsdatumet, skulle köpeskillingen förlora det premie som betalats för köpoptionen. Valmöjligheter ger möjlighet att sälja vid en viss Pris så köparen vill att beståndet ska gå ner. Motsatsen är sant för säljoptionsskrivare. Exempelvis är en köpoptionsköpare baisse på den underliggande aktien och tror att marknadspriset kommer att falla under det angivna börskursen före eller före en angiven datum Å andra sidan tror en optionsskrivare som kortslutar ett köpoption att det underliggande aktiekurset stiger över ett visst pris före eller före utgångsdatum. Om det underliggande aktiens pris stängs över det angivna lösenpriset vid utgångsdatumet, Säljoptionsförfattarens maximala vinst uppnås Omvänt skulle en säljoptionsinnehavare bara dra nytta av en nedgång i underliggande aktiens pris under aktiekursen Om det underliggande aktiens pris faller under Strike-priset är säljoptionsförfattaren skyldig att köpa aktier i underliggande aktier till strike price. Options Basics Tutorial. Nowdays innehåller många investerares portföljer investeringar som fonder och aktier, men de olika värdepapperen du har till ditt förfogande gör sluta inte där En annan typ av säkerhet, som kallas ett alternativ, presenterar en värld av möjligheter till sofistikerade investerare. Alternativets kraft ligger i deras mångsidighet. De gör att du kan anpassa eller anpassa din position beroende på vilken situation som uppstår. Alternativ kan vara som spekulativa eller så konservativ som du vill Det betyder att du kan göra allt från att skydda en position från en nedgång till direkt satsning på rörelse av en marknad eller index. Denna mångsidighet kommer emellertid inte utan kostnad. Alternativ är komplexa värdepapper och kan vara extremt riskabla Det här är anledningen till att när du handlar med alternativ får du se en ansvarsfriskrivning som följande. Åtgärder innebär risker och är inte lämpliga för alla Alternativ tradin g kan vara spekulativ i naturen och bära väsentlig risk för förlust. Bara investera med riskkapital. Trots vad någon säger till dig innebär optionshandel risk, särskilt om du inte vet vad du gör. På grund av detta föreslår många människor att du rensar bort alternativ och glömma deras existens. Å andra sidan är det okunnigt om någon typ av investering placerar dig i ett svagt läge. Kanske spekulativ natur alternativen passar inte din stil Inget problem - då spekulera inte i alternativ Men innan du bestämmer dig inte att investera i alternativ bör du förstå dem Att inte lära sig hur alternativfunktionerna är lika farliga som att hoppa precis in utan att veta om alternativ som du inte bara skulle förlora med ett annat objekt i din investeringsverktygslådan utan också förlora inblick i arbetet i några av världens s Största företag Oavsett om det är att säkra risken för valutatransaktioner eller att ge anställda ägande i form av optionsoptioner, använder de flesta multinationella aktörer idag möjligheter jag formar eller en annan. Denna handledning kommer att introducera dig till grunden för alternativen Tänk på att de flesta alternativa handlare har många års erfarenhet, så förvänta dig inte att vara en expert omedelbart efter att ha läst denna handledning. Om du inte är bekant med hur lagret Marknadsverk, kolla in Stock Basics tutorial. Option Glossary. A omfattande lista över optionsorienterade termer och deras definitioner. Dessa alternativ handelsvillkor används med viss frekvens på vår hemsida och i våra olika publikationer. Processen genom vilken en säljare eller Författare av ett alternativ meddelas att han är skyldig att uppfylla sin skyldighet att sälja upphandlingsuppdrag eller köpa aktieuppdrag. En ny spridning i vilken köpoptionerna säljs och en större mängd out-of-the-money alternativ köps mer generellt sett kan det hänvisa till en strategi som ger pengar när marknaden blir volatil. Mer spridning. En spridning som ger pengar om det underliggande lagret eller framtiden minskar i priset Typica lly konstruerad genom att köpa satser i en strejk och sälja ett lika antal satser med en lägre strejk. Bryt-jämn punkt. Den punkt där en strategi eller position varken skulle göra eller förlora pengar i allmänhet, efter alternativets utgångsdatum. . En spridning som tjänar pengar om det underliggande lagret eller framtiden stiger i pris. Vanligtvis skulle man köpa samtal vid en viss strejk och sälja samma antal samtal vid en högre strejk. Kalendagspridning. Spridning i vilken man säljer alternativ vid ett slag och köper optioner med längre löptid med samma slående pris. I en neutral kalenderfördelning skulle man inte nödvändigtvis köpa och sälja samma mängd alternativ. Spridningen kan konstrueras med antingen satser eller samtal, men de är inte blandade, om Man köper samtal, säljer även samtal för att slutföra spridningen - inte skulle vara inblandade i det fallet. Ett alternativ eller framtida som löser sig för kontanter vid utgångsdatum, snarare än att omvandlas till lager eller en fysisk råvara. Avslutande transaktion . En handel som minskar placerarens placering Slutande köp transaktioner minskar en s kort position och stängande säljaffärer minskar en befintlig lång position. Lånvärdet av marginella värdepapper brukar användas för att finansiera skrivandet av nakna alternativ. En som tror att den populära Massernas åsikt är fel och kommer därför att gå emot den meningen. Om alla är hausse kommer tolkaren att tolka det som en säljsignal.1 att köpa tillbaka ett alternativ som skrivits 2 för att sälja ett alternativ mot en befintlig position i underliggande Aktie eller futures. Covered option. A written option anses täckt om investeraren har en ställning i den underliggande säkerheten. Skriftliga samtal är täckta av långa aktier. Skriftliga satser är täckta av korta aktier. Omfattad skrivning. Typiskt menat att beteckna strategin där en är lång aktien eller framtiden och är kort lika många samtal. Pengar mottagna i ett konto När en spridning görs med en kredit är dollarn från de sålda alternativen gr Ätare än kostnaden för de köpta alternativen. Pengar utbetalas från ett konto En debitspridning kräver utlägg av dollar för att fastställa. Beloppet med vilket ett alternativ s pris kommer att ändras om den underliggande säkerheten flyttar en poäng i pris. Se också position delta. An Alternativet är handel med rabatt om det säljer för mindre än det inneboende värdet. Exempel XYZ är 55, Jan 50-samtalet är 4 det här är en poängrabatt, eftersom det inneboende värdet är 55 50 5.Enlig övning eller uppdrag. Övningen eller Tilldelning av ett alternativ före utgångsdatum Ej tillåtet för vissa alternativ, som är kända som europeiska alternativ. Egetalternativ. Tillägg som har gemensamt lager som deras underliggande säkerhet. Likvärdiga positioner. Två strategier motsvarar om de har samma resultatbild vid utgången Försäljning av nakna sätter motsvarar att skriva täckta samtal som köper aktier och sätter motsvarar köp av samtal. Europeisk övning. En funktion av vissa alternativ vilket innebär att de endast får utnyttjas Vid utgången av det, men inte innan Därför kan det inte finnas någon tidig uppdelning av ett europeiskt alternativ Många indexalternativ har den här funktionen. För att åberopa innehavarens rätt att köpa aktieanrop eller sälja lageruppsättningar. Expected return. A matematisk uppskattning av avkastningen kan göras från en position Det är tekniskt den avkastning som en investerare kan förvänta sig att göra om han skulle göra exakt samma investering många gånger genom historien Om man konsekvent investerar i positioner med hög förväntad avkastning, borde han i genomsnitt överträffa dem Vem gör det inte. Expeditionsdatum. Datum då ett optionsavtal upphör att gälla För aktie - och indexoptioner är det lördag efter den tredje fredagen i utgångsperioden. För futures alternativ är var och en annorlunda. Men de flesta råvarubaserade terminer löpa ut i månaden innan framtiden löper ut. En term som används för att beskriva teoretiskt värde av ett alternativ eller terminsavtal bestäms generellt av en matematisk modell med volatilitet ibland b eing a subjective variable. Ett standardiserat kontrakt som kräver leverans av en viss kvantitet av en vara på ett visst datum i framtiden. I vissa fall är kontraktet kontantbaserat, vilket betyder att ingen faktiskt råvaru levereras snarare kontraktet avvecklas för Cash. Futures options. Options som har terminsavtal som deras underliggande säkerhet. Det belopp med vilket deltaet kommer att förändras när den underliggande aktien rör sig med en punkt. Se delta. Historisk volatilitet. En åtgärd av volatiliteten i det underliggande aktie - eller terminskontraktet, Bestämd genom att använda historiska prisdata. Implicerat volatilitet. En åtgärd av volatiliteten i det underliggande aktie - eller terminskontraktet. Det bestäms genom att använda priser som för närvarande finns på marknaden vid den tiden, istället för att använda historiska dataprisförändringar. Intäkter framtida eller alternativ. En framtid eller ett alternativ vars underliggande enhet är ett index De flesta indexterminer och optioner är kontantbaserade, vilket innebär att de löser sig för kontanter vid utgången av dem, snarare än för aktier i indexet itself. A term som beskriver något alternativ som har inneboende värde Ett samtal är in-the-money om börsen eller framtiden är handel högre än det slående priset som ett värde är i-pengar om aktien handlas lägre Än det slående priset. Intermarknadsspridning. En spridning som omfattar kontrakt på två olika marknader, i allmänhet hänvisar till terminskontrakt. Exempelvis kan man vara långa Deutschmark-futures och korta futures som en hedge. Intra-market spread. A spread med olika Kontrakt på samma underliggande råvara Exempel lång juli sojabönor, kort maj sojabönor. Internt värde. Beloppet med vilket ett alternativ är in-the-money det är aldrig ett negativt tal För samtal är skillnaden mellan aktie - eller futurespriset och slående pris för sätter, skillnaden mellan slående pris och aktie eller futures price. Limit Order. An order att köpa eller sälja till ett visst pris. En limit köporder ligger under det nuvarande marknadspriset. E aktuellt marknadspris. Investering som krävs av ett mäklarföretag Långa optioner måste betalas i sin helhet Futures kontrakt och nakna optioner marginaliseras I det avseendet lånar man inte pengar från mäklaren Snarare är marginalen en insättning av säkerheter mot potentiella förluster Från positionen. Genomsnittlig genomsnittlig genomsnittlig slutkurs under en viss tidsperiod, vilket kan vara timme, dagligen, veckovis eller till och med månatligen. Ett 200-dagars glidande medelvärde av ett aktiekurs anses ibland vara betydande stöd eller motstånd. Nätt alternativ. Ett skriftligt alternativ anses vara naket eller avslöjat om investeraren inte har någon ställning i den underliggande aktien eller terminalen. Se täckt alternativ. Beskriv en position som inte har exponering för en viss faktor på marknaden För Exempel neutral delta betyder att positionen inte påverkas av kortfristiga marknadsrörelser gamma neutral betyder att positionen inte kommer att påverkas av ännu större marknadsrörelser vega neutra Jag menar att positionen inte påverkas av förändringar i underförstådd volatilitet. Upplåning Transaktion. En handel som lägger till en investerares nettoposition som ett öppet köp ger fler långa alternativ eller terminer, medan en öppningsförsäljning ger mer kort aktie eller futures. Open Interest . Summan av utestående öppna terminer eller optionsavtal som har köpts Observera att för varje öppnings köp finns det också en öppningsförsäljning, men den öppna ränten räknar endast en sida, inte båda. Beskriv ett alternativ utan aktuellt inneboende värde För samtal när lagret eller framtiden ligger under strejken för sätter när stocken eller framtiden ligger ovanför strejken. Att beskriva en alternativ valuta för handelns eget värde Används även som referenspunkt - ett alternativ är ibland sägs vara handel på ett visst avstånd över paritet eller under paritet. En optionshandel under paritet handlas med rabatt. Profit Graph. A grafisk representation av vinstpotentialen för en position Normalt är aktie - eller framtida pris i S plottad på den horisontella axeln, medan vinst - eller förlustpengarna är plottade på den vertikala axeln. Resultaten kan plottas vid vilken tidpunkt som helst. I Options-strategen kommer resultatdiagrammen att visa resultat projicerade två veckor följaktligen såväl som projicerade resultat vid utgången av det närmaste alternativet i position. Position delta. A mätt på exponeringen av en hel alternativposition till marknadsrörelsen Det beräknas genom att summera följande för varje alternativ i positionen antal deltaaktier per option. other word för pris, när man talar om ett alternativ. Put-call Ratio. Ett mått på optionsvolymen som ibland används som en kontrarisk teknisk indikator för att förutsäga kommande marknadsrörelser. Förhållandet beräknas genom att dividera handelsvolymen av satser genom handelsvolymen av samtal Det kan användas i ett specifikt fall, till exempel alternativ på guldterminer, till exempel Det kan också användas i bredare mening genom att dividera den totala volymen av alla sätter handel på aktier på alla e xchanges av alla samtal handlas Om förhållandet blir för högt indikerar det för många människor köper satser Eftersom det här är en kontrarindikator, skulle det vara en köpsignal Omvänt, om alltför många samtal köps är förhållandet för lågt, och det är i allmänhet en säljsignal. Rata spridning. Spridning där antalet sålda alternativ är större än det köpta antalet. Därför innebär strategin nakna alternativ. Se även backspread. A term i teknisk analys som anger ett prisområde högre än den nuvarande aktien Pris där det finns ett överflöd av utbud Därför kan beståndet eller framtiden få problem att stiga genom resistanspriset. Att stänga ett alternativ och återställa en liknande position i ett annat alternativ på samma underliggande säkerhet För att rulla ett långt samtal skulle man sälja samtal han äger och köper ett annat samtal, allmänt med antingen en högre strejk eller en längre tid till utgången eller båda. En term som hänvisar till volatiliteter av alternativ till olika slående priser på samma underliggande s Ekthet Om de implicita volatiliteterna skiljer sig åt vid varje strejk, sägs det vara volatilitet skewing. For alternativ, eventuella optionspositioner med både långa alternativ och korta alternativ av samma typ sätta eller ringa på samma underliggande aktie - eller terminsavtal För futures, vilken position som gäller både långa och korta terminer antingen med olika månader på samma handelsvara eller på två relaterade råvaror. En order som blir en marknadsorder när aktie - eller framtida affärer till det pris som anges på stoppordern Köp stopporder är placerade ovanför Nuvarande marknadsprisförsäljningsavbeställningar ligger under det nuvarande marknadspriset. En ny position som omfattar både satser och samtal på samma sida av marknaden, med samma slående pris. Till exempel innebär en lång sträcka att man köper både satser och samtal med samma slående pris. En term i teknisk analys som indikerar ett prisområde som är lägre än det nuvarande priset på beståndet eller framtiden, där efterfrågan anses föreligga. Således är en aktie eller futures kontra Ct skulle sluta minska när den nådde ett supportområde. Teknisk analys. Metoden för att förutsäga framtida prisrörelser baserat på observationer av historiska prisrörelser gäller för antingen lager eller futures. Theoretiska Value. The pris på ett alternativ eller spridning som beräknad av en matematisk Modell Se även verkligt värde. Upptäckt alternativ. Se naket alternativ. Underlåta säkerhet. En bred term som används för att beteckna aktie-, index - eller futuresavtalet som ligger till grund för en viss serie options. A term som beskriver hur mycket som ett alternativ s pris kommer att förändras för en 1 procent förändring i volatiliteten för den underliggande säkerheten. En åtgärd av det belopp med vilket en underliggande säkerhet förväntas fluktuera under en viss tidsperiod. Se även skew. Mängden handel med aktier, alternativ eller framtida Överdriven volym i en optionsoption kan leda till ett prisförskjutande av det underliggande lagret Om man kan upptäcka ovanligt tung handel med samtal kan det vara en köpsignal för den underliggande aktien. För att sälja L ett alternativ Den investerare som säljer kallas författaren. Sköt eller investerar om det är marginellt eller på annat sätt medför en hög risk och kan inte vara lämplig för alla personer. Hävstångseffekt kan fungera mot dig såväl som för dig Innan du bestämmer dig för handel eller Investera bör du noggrant överväga dina investeringsmål, erfarenhetsnivå och förmåga att tolerera risk. Det finns möjlighet att du kan uppnå förlust av vissa eller hela din initiala investering eller till och med mer än din ursprungliga investering och därför borde du inte investera pengar som Du har inte råd att förlora Du borde vara medveten om alla risker som är förknippade med handel och investeringar och söka råd från en oberoende finansiell rådgivare om du är osäker. Tidigare resultat är inte nödvändigtvis en indikation på framtida resultat Besök sidan Disclosure Policies för fullständig webbplatsinformation. Testimonials Testimonials tros vara sanna baserat på representanterna för de personer som ger vittnesmål, men fakta angivna I vittnesmål har inte oberoende granskats eller verifierats. Det har inte heller gjorts några försök att avgöra om några vittnesmål är representativa för alla människors erfarenheter med hjälp av de metoder som beskrivs här eller för att jämföra erfarenheterna hos de personer som gav vittnesmålen efter att vittnesmålen gavs dig Bör inte nödvändigtvis förvänta sig samma eller liknande resultat. Resultat Resultat Tidigare resultat för rådgivningstjänster och pedagogiska produkter visas endast som illustration och exempel och är hypotetiska. HYPOTETISKA RESULTATRESULTAT HAR MÅNGA BEGRÄNSNINGAR, NÅGON SOM BESKRIVAS UNDER NÅGON NÅGON REPRESENTATION ÄR ATT DET GODKÄNTS ATT NÅGON KONTO VIL ELLER ÄR LIKELIGT ATT FÖRVÄNDA RESULTAT ELLER TÄCK SOM LIKTIGT DESS VISA FAKTISKT, FINNS JÄMFÖR SHARP-SKIFTER MELLAN DE HYPOTETISKA RESULTATRESULTATEN OCH DE AKTUELLA RESULTAT SOM UPPFINNAS NÅGOT SÄRSKILDA HANDELSPROGRAM. BEGRÄNSNING AV DE HYPOTETISKA RESULTATRESULTATEN ÄR DET TH ÄR GENERELT FÖRBEREDDA MED FÖRDELNINGEN AV HINDSIGHT INTE, HYPOTETISK HANDEL INTE INVOLVERAR FINANSIELL RISK OCH INGEN HYPOTETISK HANDELSREKORD KAN HELT KONKURRERA FÖR KONSEKVENSEN AV FINANSIELL RISK I FAKTISK HANDEL TILL EXEMPEL, FÖRMÅLEN FÖR ATT TILLSTÄLLA TILLDELAR ELLER ATT HÄNTA EN SÄRSKILT HANDELSPROGRAM I SÄRSKILDA SÄRSKILDA FÖRSÄLJNINGAR ÄR MATERIALPUNKTER SOM GÄLLER JÄMFÖR RÄTTIGA AKTUELLA HANDELSRESULTATER Det finns flera andra faktorer som är relaterade till marknaderna i allmänhet eller till genomförandet av något specifikt handelsprogram som inte kan redovisas fullständigt för att förbereda hypotetiska RESULTATRESULTAT OCH ALLA SOM KAN BEGRÄNSA AKTIVA AKTUELLA HANDELSRESULTAT.